CTA策略,也称作管理期货策略,它是指由专业的资金管理人投资于期货市场,利用期货价格上升或下降而获利的一种投资策略。 CTA策略可分为主观CTA和量化CTA,主观CTA基于人的判断,基金管理人基于基本面、调研或操盘经验,主观来判断走势,决定买卖时点。量化CTA则基于机器的判断,基金管理人通...
当然,CTA策略在有些年份也表现地相对平庸,在市场风格发生剧烈变化的时候,任何策略都有失效的可能,CTA也不例外,甚至出现过较大的回撤。所以,我们应该在投资之处就明白:CTA策略并不是一个保本型的策略,历史业绩也不代表未来,市场有风险,投资需谨慎。
2012年至2013年股票市场出现持续颓势,拥有亮眼收益的CTA策略开始受到投资者的青睐。 2) 快速发展阶段 (2015-2020) 随着2015年6月股市的大跌,政府加强了对股指期货交易的监管,CTA策略的管理人开始转向商品期货市场,加之2016年商品牛市吸引了众多投资者,CTA策略在2016年迅速扩张。在2017~2019年间,CTA策略的技术工具不...
1,CTA策略简介 CTA策略(Commodity Trading Advisor Strategy),称为商品交易顾问策略,又称管理期货策略(Managed Futures),简单理解——CTA策略是指投资于期货市场的策略,这是与投资于股票市场的投资策略的最大不同。它是指由专业管理人投资于期货市场,利用期货市场上升或者下降的趋势获利的一种投资策略。 2,CTA策略投资...
单边CTA策略可能是国内市场CTA策略中最常见的类型，其基于时序数据，对期货品种的走势做出顺趋势或反转判断。其中，顺趋势操作是最常见的策略逻辑，因此单边CTA策略也往往被称为趋势CTA策略。单边CTA策略可以从交易周期上进一步划分为短周期（日内级别）、中周期（周K线界别）和长周期（月K线级别）。中周期周期策略是目前...
CTA定义 CTA(商品交易顾问)是一种投资策略,专注于商品期货市场。它通过预测市场价格变动来获取收益。 CTA分类 趋势策略 趋势策略主要关注市场的长期趋势。具体分为: 均线策略:通过计算移动平均线来预测价格走势。 通道策略:在价格波动范围内设置上下通道,观察价格是否在通道内运行。
cta策略全称为商品交易顾问(commodity trading advisor),即商品交易顾问基于对商品或股票指数未来价格走势的预测,利用期权期货等金融衍生品在做多或做空进行投资操作,为客户赚取传统股票、债券以外的资产投资回报。由于CTA的交易对象通常是商品期货和金融期货,因此CTA策略也称为管理期货策略。
CTA策略全称是Commodity Trading Advisor Strategy，即“商品交易顾问策略”，也被称作管理期货策略。是由专业的管理人以追求绝对收益为目标，运用客户委托的资金投资于期货市场、期权市场，并收取相应投资顾问费用的一种基金形式。从具体策略来看，CTA可以划分为趋势、反转和套利策略。趋势策略是指跟踪大宗商品不同周期的...
CTA策略主要有两大类:一类是主观CTA,即由基金管理人基于基本面、调研或操盘经验,主观判断走势,并决定买卖时点;另一类是量化CTA,是通过分析建立数量化的交易策略模型,由模型产生的买卖信号进行投资决策。量化CTA不仅能够避免人为主观的非理性,在出现亏损或回撤时及时止损,有效规避风险,还能够产生规模效应,因此,程序化交...