正确答案:依据看涨期权—看跌期权平价定理,可知:6—3=30—28/(1+半年无风险利率)半年无风险利率=28/27—1=3.7%有效年无风险利率=(1+3.7%)2—1=7.54% 涉及知识点:期权价值评估 甲公司股票当前每股市价40元,6个月以后股价有两种可能,上升25%或下降20%。市场上有以1股该股票为标的资产的看涨期权和看跌期权...
要求:(1)确定年无风险利率;(2)若年收益率的标准差不变,利用两期二叉树模型计算股价上行乘数与下行乘数,并确定以该股票为标的资产的看涨期权的价格;(3)利用看涨期权-看跌期权平价定理确定看跌期权价格(按照名义利率折算);(4)某投资者同时购入甲股票的1份看跌期权和1份看涨期权,判断采取的是哪种投资策略,并计算该...
每份看涨期权可买入1股股票,每份看跌期权可卖出1股股票,两种期权执行价格均为55元,到期时间均为6个月,期权到期前,甲公司不派发现金股利,半年无风险利率为2.5%。 要求: (1)利用套期保值原理,计算看涨期权的股价上行时到期日价值、套期保值比率及期权价值,利用看涨期权—看跌期权平价定理,计算看跌期权的期权价值。
5.以 Crown 公司股票为标的的一年期欧式看涨期权行使价格为 20 元并以 50 元出售,而相同期限相同行使价格的看跌期权以 10 元出售,设无风险利率为 8%。 (1)该股票的现价 S0 应为多少?(2 分) (2)若该股票的市场价格为 60 元,如何实现套利,请列表格计算。(8 分)Position Cash flow (Time 0) Cash flo...
此外，根据看涨期权的定义，我们可以计算出它的期权价值，即（42-40）/1.04，即1.92元。最后，利用...
假设6个月后的股价上升30%，此时上行股价Su=40×（1%2B30%）=52（元），到日期看涨期权的价值Cu=...
依据看涨期权—看跌期权平价定理,可知:6—3=30—28/(1+半年无风险利率)半年无风险利率=28/27—1=3.7%有效年无风险利率=(1+3.7%)2—1=7.54% 涉及知识点:期权价值评估甲公司股票当前每股市价40元,6个月以后股价有两种可能,上升25%或下降20%。市场上有以1股该股票为标的资产的看涨期权和看跌期权,两种期权执...