事件研究方法需要依赖特定的软件工具来处理数据、执行统计分析和可视化结果。以下是一些可用于实现事件研究方法的软件工具：1. Stata：Stata 是一个强大的统计分析软件，它提供了丰富的数据处理功能和统计方法，适用于进行事件研究的数据分析。Stata中的 `estudy` 和 `eventstudy2` 命令可以用于事件研
事件研究法是一种统计方法,用于分析特定事件对上市公司股价的短期影响,通过计算“异常报酬率”判断股价波动与事件的相关性。其核心流程包括确定事
事件研究法(Event Study Methods)是指运用金融市场上的数据资料来测定某一特定的经济事件对某一或某一类上市公司价值的影响。 概述 事件研究法的最早提出者Dolley,于1933年发表了《Dolley, J.C. (1933). Characteristics and Procedures of Common Stock Split-Ups. Harvard Business Review. Apr. 1933, 11, pp....
事件研究法是指运用金融市场的数据资料来测定某一特定经济事件对一上市公司价值的影响。 事件研究法概述 在金融和财务领域应用广泛，最早是由多雷(Dolley，1933)提出的，他使用该方法是为了研究拆股对股价变化的影响，近20年来，该方法已被广泛地应用于证券市场的研究。 事件研究法是目前普遍研究经济事件对公...
事件研究法是基于有效市场假设的, 即股票价格反映所有已知的公共信 息,由于投资者是理性的,投资者对新信息的反应也是理性的,因此,在样本股票实际收益 中剔除假定某个事件没有发生而估计出来的正常收益(normal return)就可以得到异常收益 (abnormal return),异常收益可以衡量股价对事件发生或信息披露异常反应的程度。
事件研究法本质是估计动态处理效应。 为了估计准确,有以下建议: 1. 系数标准化 2. 选择合适的基期和事件窗 3. 考虑个体效应、时间效应、时间趋势(这个类似did) 4. 考虑样本特性带来的混杂因子(采用论文提供的估计器) 做过DID的必然对平行趋势检验不陌生。而平行趋势检验就是事件研究法的一种特殊运用。最近老师让...
事件研究法是经济学,金融学,会计学中常用的一种分析方法,被用 于研究某一特定事件对上市公司股票收益率的影响. 特定事件可以是公司控制范围内的事件,例如宣布股票分割,定增计 划,并购重组等,也可以是公司不可控的事件,例如某个法案的通 过,监管处罚,或者国际事件(俄乌冲突)等.这些事件都可能直接或间 接的影响...
一、事件研究法的使用方法 (1)简介 该研究方法(event study)由Ball & Brown (1968)以及Fama et al. (1969)开创,其原理是根据研究目的选择某一特定事件,研究事件发生前后样本股票收益率的变化,进而解释特定事件对样本股票价格变化与收益率的影响,主要被用于检验...
一、事件研究法定义 事件研究法就是研究在事件发生前后很短的时间内,投资者投资行为变化所引发的股票收益变化情况,并据此判断事件对股东财富和企业价值的影响。 事件研究法的理论基础是理性的市场模式,即市场的有效性。典型的事件研究需要构造并检验的假设是,某一特定事件发生后对于公司价值的影响。由于从长期来看,通过...