根据笔者协助环旭电子股份有限公司通过现金与跨境换股相结合方式收购FAFG股权的经验,从实际操作角度出发,这一时期的跨境换股,或更多呈现出与包括中国证监会、商务主管部门在内主管部门一事一议的特点,而跨境换股是否能够实施,也实质取决于外国...
我国法律规定的跨境换股的程序是什么? 导读:1)境内公司应按《关于外国投资者并购境内企业的规定》第三章及第32条的规定向商务部报送审批文件法。2)商务部自收到规定报送的全部文件之日起30日内对并购申请进行审核符合条件的颁发批准证书并在批准证书上加注“外国投资者以股权并购境内公司。自营业执照颁发之日起6个...
既然是跨境换股,有跨境这种行为,那么肯定就会有一些特定的程序。那么跨境换股又要走哪些程序: (1)境内公司应按《关于外国投资者并购境内企业的规定》第三章及第32条的规定向商务部报送审批文件。 (2)商务部自收到规定报送的全部文件之日起30日内对并购申请进行审核,符合条件的,颁发批准证书,并在批准证书上加注“...
跨境换股的程序主要包括以下几个步骤: 一、准备阶段 确定换股方案:包括换股比例、换股价格、交易结构等关键要素。这需要双方进行多轮磋商,并可能涉及到专业评估机构的意见。 进行尽职调查:对目标公司进行详尽的财务、法务和业务尽职调查,以确保交易的合法性和风险可控。 获得内部和外部批准:包括公司董事会、股东大会以及...
我国法律规定的跨境换股的程序是什么? 1)境内公司应按《关于外国投资者并购境内企业的规定》第三章及第32条的规定向商务部报送审批文件法。2)商务部自收到规定报送的全部文件之日起30日内对并购申请进行审核符合条件的颁发批准证书并在批准证书上加注“外国投资者以股权并购境内公司。自营业执照颁发之日起6个月内...
所谓的跨境换股,是指外国投资者以其持有的境外公司股权,或者外国投资者以其增发的股份作为支付手段,购买A股上市公司股权或其增发股份的行为。 修订前的外资战投办法并未涉及跨境换股的相关规定,但战略投资作为并购的一种特殊情形,适用2006年商务部《关于外国投资者并购境内企业的规定》(“10号文”)相关要求,即以跨境换...
对于以定向发行、要约收购方式实施的战略投资，允许以境外非上市公司股权实施跨境换股。五是适当降低持股比例和持股锁定期要求。原《办法》规定，外国投资者对上市公司首次战略投资取得的上市公司股份比例应当在10%以上，并且取得的股份在三年内不得转让。本次修订，结合证券市场监管规则，我们取消以定向发行方式实施战略投资...
而本次收购后,香港上市公司将持有上市公司股比不低于20%,在预案中未将商务部审批作为明确的待履行程序,而在香港智信与AAMI签署的《回购协议》中,则将“商务部对跨境换股的批准或不提出异议”作为了交割先决条件,对于最终的审批口径,尚待后续披露明确。
跨境换股涉及程序复杂，需遵循特定法律法规。境内公司进行跨境换股，首先应根据《关于外国投资者并购境内企业的规定》第三章及第32条向商务部提交审批文件。商务部在收到全部文件后30日内进行审核，若符合规定，颁发批准证书，并注明“外国投资者以股权并购境内公司，自营业执照颁发之日起6个月内有效”。境内...