布莱克-斯科尔斯公式 布莱克-斯科尔斯公式(Black-Scholes formula)是一种用于计算欧式期权的定价公式。它是由物理学家费舍尔·布莱克(Fischer Black)和经济学家米伦·斯科尔斯(Myron Scholes)在1973年提出的。 布莱克-斯科尔斯公式基于以下假设: 1. 市场是有效的,即没有套利机会。 2. 证券的价格变动是连续的,满足几何...
布莱克-斯科尔斯公式,1997年10月10日,第二十九届诺贝尔经济学奖授予了两位美国学者,哈佛商学院教授罗伯特·默顿(RoBert Merton)和斯坦福大学教授迈伦·斯克尔斯(Myron Scholes)。他们创立和发展的布莱克--斯克尔斯期权定价模型(Black Scholes Option Pricing Model)为包括
若, 则布莱克与斯科尔斯期权定价公式是( )。Ac=SN(d 1 )-Xe -rT N(d 2 ) Bc=SN(d 2 )-Xe -rT N(d 1 )
布莱克――斯科尔斯模型包括3个计算公式,如下: 其中:C(E)――期权合约的价格; S――当期期权标的资产的价格; E――期权合约中标的资产的未来执行价格; ――期权合约生效期; 、 ――标准正态分布函数; ――连续复利的股票收益率(对数形式)的年金化波动率(标准差); ――连续复利的无风险利率。
布莱克-斯科尔斯公式是布莱克-斯科尔斯偏微分方程的一个解,给出了下面的边界条件(方程. 4和5),它计算了欧洲看跌期权和看涨期权的价格。也就是说,它计算的是在未来预定日期以预定价格购买或出售某些基础资产的权利的合同价格。在到期日(T),欧式看涨期权(C)和看跌期权(P)的价值分别为:式4:欧式看涨期权的价格 ...
布莱克-斯科尔斯公式 布莱克-斯科尔斯公式是布莱克-斯科尔斯偏微分方程的一个解,给出了下面的边界条件(方程. 4和5),它计算了欧洲看跌期权和看涨期权的价格。也就是说,它计算的是在未来预定日期以预定价格购买或出售某些基础资产的权利的合同价格。在到期日(T),欧...
百度试题 题目布莱克—斯科尔斯期权基本定价公式如何表示的?相关知识点: 试题来源: 解析 布莱克—斯科尔斯期权基本定价公式是:
【3.布莱克 - 斯科尔斯公式的应用领域】 布莱克- 斯科尔斯公式在金融领域的应用非常广泛,主要体现在以下几个方面: 1) 期权定价:BS 公式为金融机构提供了一种科学、有效的期权定价方法,有助于降低交易成本和风险。 2) 风险管理:BS 公式为投资者提供了一种衡量期权风险的工具,有助于优化投资组合。 3) 金融产品创新...
布莱克-斯科尔斯模型 布莱克-斯科尔斯模型的公式如下: 其中:C0表示看涨期权的当前价值;S0表示标的股票的当前价格;N(d)表示标准正态分布中离差小于d的概率;X表示期权的执行价格;e表示自然对数的底数,约等于2.7183;rC表示连续复利的年度无风险利率;t表示期权到期日前的时间(年);ln(S0÷X)表示S0÷X的自然对数;σ2表...