1、Covered call 1.1.Introduction Covered call 是由一个股票的看涨头寸和一个买入期权(call)的看跌头寸组成, 所以在到期日,该组合的价值就可以分为两部分来计算,一部分就是股票的价值ST,另一部分call的看跌头寸的价值-max(0, ST−X),则: VT=ST−max (0, ST−X) ...
之前三期,小 G 给大家分享了期权最基础的概念和四种交易方式,今天就要来讲一讲常用的两种期权策略:Covered call 与 Protective put。 (1)Covered call—备兑看涨期权 An option strategy involving the holding of an asset and sale of a call on the asset. 好啦,小 G 不是来飙英文的。Covered call 呢,按...
CFA知识点Coveredcall和protectiveput在实际应用中的辨析和执行价格 的取舍 1、Coveredcall 1.1.Introduction Coveredcall是由一个股票的看涨头寸和一个买入期权(call)的看跌头寸组成,因此 在到期日,该组合的价值就能够分为两部分来计算,一部分就是股票的价值ST,另一部 ...
1、CFA 知识点 Covered call 和 protective put 在实际应用中的辨析和执行价格的取舍1 、 Covered call1.1. IntroductionCovered call 是由一个股票的看涨头寸和一个买入期权 (call) 的看跌头寸组成 , 所以在到期日, 该组合的价值就可以分为两部分来计算,一部分就是股票的价值St,另一部分call的看跌头寸的价值 ...
CFA知识点Covered-call和protective-put在实际应用中的辨析和执行价格的取舍 D 可以卖一个Out of money call,也就是把行权价格X规定的远高于股票现价S0的call,比如250,这样我们就通过收取期权费降低了一定的成本,此外,我们给股价留有一定的升值空间,也就是200-250之间 (因为当股价过250,我们的收益也不会增长)。
covered call protective put
covered call&protective putCFA III Derivative 老师您好 请问这两个strategy的breakeven point,用公式推导的方法做,是什么思路呀? 我看covered call是St protective put是St>X是,有unlimited gain时那个公式为0推的breakeven point. 想请教下有什么规律?谢谢...
Specifically, portfolio with 5% ITM short call and portfolio with 2% ITM long put had superior performance. On comparison, protective put strategy outperforms the covered call strategy both in terms of hedging effectiveness and risk adjusted returns. After adjusting for non-normality also, the ...
A. a long position in the stock and a long position in the call option B. a short put position C. a short position in the stock and a long position in the call option D. a short call position Answer: B A covered call position is a long position in the stock and a short position...
Covered Call和Protective put的图形CFA III Derivative 以Protective put为例,老师画的蓝线,平的那段就是SX那段总是靠上面一些,单从这个图来看,肯定应该是一样平的吖,这样画难道是因为C=P+S—K里面K的原因? 添加评论 0 0 3 个答案 已采纳答案 xiaowan_品职助教 · 2020年03月09日 同学你好,非常抱歉...