1.私募股权基金 根据《备案指引2号》第十三条关于私募股权基金“投资上市公司可转换债券和可交换债券的,应当通过非公开发行或者非公开交易的方式”规定可知,私募股权基金投资上市公司可转债的,仅限于投资上市公司非公开发行或非公开交易的可转债,此种情形...
答:私募股权基金投资可转债(以股权投资为目的,向目标企业提供借款,并同时约定待目标企业达到或满足特定转股条件后,私募股权基金有权将借款转为目标企业股权),应在基金合同中明确约定可转债的期限、到期日及投资比例: (一)私募股权基金(创业投资基金除外)投资上市公司可转债的,仅限于上市公司非公开发行或交易的可转债,...
私募股权基金是一种由专业投资机构设立的基金,它通过募集资金来投资于非上市公司的股权或其他权益性投资项目。而可转债是企业发行的一种债券,具有债券和股票的双重属性,可以在一定条件下转换为股票。 二、私募股权基金可转债投资的特点 1. 高风险高收益:私募股权基金可转债投资属于高风险投资,但同时也具有较高的收益...
在私募基金投资领域,一般习惯上所称的“可转债”,是指在对未上市企业进行债权投资的同时,约定可以转换成被投资企业股权的时间、条件、价格、规模等,待条件成就后或者到一定期限后选择转成股权或者收回债权的一种投资方式,简单的说,就是“附转股...
在私募基金投资领域,一般习惯上所称的“可转债”,是指在对未上市企业进行债权投资的同时,约定可以转换成被投资企业股权的时间、条件、价格、规模等,待条件成就后或者到一定期限后选择转成股权或者收回债权的一种投资方式,简单地说,就是“附转股条件的债权投资”,这其中包括投向在区域性股权交易中心挂牌企业发行的可转...
私募股权基金(含创业投资基金)投资可转债的相关要求? 答:私募股权基金投资可转债(以股权投资为目的,向目标企业提供借款,并同时约定待目标企业达到或满足特定转股条件后,私募股权基金有权将借款转为目标企业股权),应在基金合同中明确约定可转债的期限、到期日及投资比例: (1)私募股权基金(创业投资基金除外)投资上市公司...
私募股权基金投资可转债(以股权投资为目的,向目标企业提供借款,并同时约定待目标企业达到或满足特定转股条件后,私募股权基金有权将借款转为目标企业股权),应在基金合同中明确约定可转债的期限、到期日及投资比例: (一)私募股权基金(创业投资基金除外)投资上市公司可转债的,仅限于上市公司非公开发行或交易的可转债,基金...
2019年12月23日,基金业协会发布新版《私募投资基金备案须知》(以下简称《备案须知》)指出,私募股权基金的投资范围包括未上市企业股权、上市公司非公开或交易的股票、可转债、市场化和法治化债转股、股权类基金份额以及中国证监会认可的其他资产。 至此,私募股权基金投资“可转债”得到了基金业协会的正式认可。
1、在私募基金投资端,私募基金可以综合运用股权、夹层、可转债、符合资本弱化限制的股东借款等工具投资到被投企业,形成权益资本。符合上述要求和《备案须知》的私募基金产品均可以正常备案。 2、管理人要向合格投资者充分进行包括流动性、关联交易、单一项目等特殊风险在内的各类风险揭示。
上市公司公开发行和交易的股票类的资产不属于股权类私募基金产品的投资范围。