1.“因地制宜”,不同基金公司奖项对于基金产品的运作时间和管理基金的平均有效资产净值规模有不同要求; 2.综合评价=70%定量评价+30%定性评价,定量评价包含管理规模、主动股票方向基金整体业绩、主动固定收益基金整体业绩、被动投资管理能力,其中主动股票投资考评占比52.5%,主动股票型基金是最能衡量基金公司的业绩水平。
如果投资者系作为S基金的发起认购人,则对于S基金的评价会相对简单,主要关注S基金的基本要素、架构的合规性,投资策略与投资者的匹配度,以及LPA的相关商业条款的合理性,是否能够确保投资者的合法权益等。 四、子基金的评价关注要点 如果拟投资的S...
用夏普比率的大小对基金表现加以排序的理论基础在于,假设投资者可以以无风险利率进行借贷,通过确定适当的融资比例,高夏普比率的基金总是能够在同等风险的情况下获得比低夏普比率的基金高的投资收益。 例如,假设有两个基金A和B,A基金的年平均净值增长率为20%,标准差为10%,B基金的年平均净值增长率为15%,标准差为5%...
固收 基金的评价范围与评价分类 前文介绍了一级债基、二级债基、偏债混合、低仓位灵活配置型基金等固收 基金的规模发展、发行申赎、竞争格局,但出于基金评价的目的,以上根据事前分类来筛选固收 基金面临两个问题:1、合同约定的权益仓位变动范围过于宽松,以偏债混合型基金为例,其定义为“权益仓位上限 权益仓位下限≤60...
4.债券基金——过去3年股票仓位<30%。 最终排名 基金得分=5年利润总额排名*权重1+5年ROA加权*权重2+夏普比率排名*权重3+卡玛比率*权重4 截至2022年中报股票基金排名 终于把鸽了很久的基金评测系列第一篇写完了,希望对大家有所启发,谢谢。 $万家新兴蓝筹混合(F519196)$$建信核心精选混合(F530006)$ ...
近日,权威基金评价机构 海通证券 发布最新一期《三年、五年、十年综合系列基金评级报告》。数据显示,截至2024年7月26日,鹏华基金固收“黄金战队”旗下共有31只基金获得五星评级(份额分开统计)。其中, 鹏华丰融定开债 (000345)获得十年期、五年期、三年期全五星评级
信息比率与夏普比率的对比:二者均为风险调整后的收益评价指标,夏普比率采用的是相对于无风险收益的超额收益,例如相对于美国国债。信息比率采用的是相对于某个基准标的的超额收益,例如相对于标普500指数,二者均为评价投资组合的有效指标,但信息比率对比的是基准标的,因此对于投资者而言更有比较意义,因为基准标的的收益往往...
我们选取了一只债券基金进行实证研究,结果表明基金收入效应稳健,国债效应影响较大,选券效应始终为正,基金经理具有选券能力。 1、债券型基金发展情况 1.1 债券型基金分类标准 基金分类是基金评价的基础,只有将具有相同风险收益特征的基金进行比较,才能保证评价的有效性。
2.1 定量评价体系 定量分析是基于基金的历史数据进行的量化分析,一方面可以快速定位海量数据中的价值点,给信息降维;另一方面也可以对基金的行为特征、风格偏好、投资能力等进行深度刻画,是定性分析的基础。 我们将定量评价指标体系分为评分类指标与标签类指标,以评分类指标进行基金优选,以标签类指标对优选的基金经理进行标...