量价相关性因子可分为两类:价量同步因子和领先滞后因子。量能领先阶段往往是信息扩散的初期,但日内量价相关因子基本与未来收益负相关,测试结果显示corr_pvl(分钟收盘价与领先成交量相关系数)和corr_pv(分钟收盘价与成交量相关系数)总体表现较好,在多数选股范围内具有较强的选股能力,大盘股中有效性较有限。corr_pvl_s...
我们依据价量因子的构建方式及核心逻辑人工挖掘共8大类因子,分别为:动量反转、波动性、高阶特征、流动性、量价相关性、筹码分布、拥挤度和成交资金因子,并构建各类因子的复合因子,检验各类因子在周度和月度换仓下的有效性,尝试分析其主要收益来源以供投资者参考。
金融产品|基金研究系列(20):归因溯源,繁中选优——公募基金因子评价体系(202301.13) 量化策略|量化多因子系列(7):价量因子手册(2022.0806) 量化策略|量化多因子系列(5):基本面因子手册(2022.0426) 请仔细阅读在本报告尾部的重要法律声明 2 目录 高频算法:利用净值测算因子暴露 3 基于持仓计算基金在特定因子上暴露...
我们在之前的一系列因子手册中展示的因子均为通过一定逻辑采用人工构建的方式得到。而通过人工构建的方式在确定性上虽然比机器更高,但效率理论上来说远不及机器学习模型。 特征提取模块+强化学习模型:为寻求机器挖掘因子的高确定性,我们通过结合强化学习模型和特征提取模块,构建了包含6个常见日度价量特征的数据集,并...
⚫量化策略|机器学习系列(1):使用深度强化学习模型探索因子构建范式(2024.04.07) ⚫量化策略|量化多因子系列(12):高频因子手册(2024.01.15) ⚫量化策略|另类数据策略(2):如何优化新闻文本因子(2023.09.12) ⚫量化策略|量化多因子系列(7):价量因子手册(2022.08.06) ...
2)监管机构推动ESG信息强制披露通常采用渐进式原则,逐步扩大强制披露的影响范围。在众多ESG议题中,气候变化因其重要性而经常成为监管机构要求强制性披露或专门设置披露规范的议题。亚太地区内气候信息披露要求日趋严格,气候披露指南多以TCFD建议为参...
本报告所涉及的数据和事实覆盖了中国国际金融股份有 报告编制遵循重要性 、量化 、平衡 、一致性原则 。 限公司及其所属分支机构 、附属公司 。为便于表达 ,在 ...
真诚关怀员工 75 赓续中金基因 78 06 共创共享 ,回报社会 79 服务乡村振兴 80 投身公益慈善 87 附录 :ESG指标索引 93 2 中金公司 | 2023 年度社会责任暨环境、社会及管治报告 报告说明 报告范围 : 编制原则 :本报告所涉及的数据和事实覆盖了中国国际金融股份有 报告编制遵循重要性 、量化 、平衡 、一致性...
I期临床研究结果提示:TQB2916在药代动力学方面表现良好,暴露量与剂量成比例增加,多次给药后无蓄积;在0.5mg及以上剂量组均检测到 CD40受体佔有率剂量依赖性增加,给药后也可观察到外周血B细胞减少和细胞因子分泌增加;根据iRECIST和LYRIC评估标準,可评价的16例受试者中,3例最佳疗效达到SD,最长受试者在组3.7个月。
1、运用金融工程的思维和工具,构建数量化投资策略,为投资、研究和产品开发等工作提供金融工程支持; 2、负责多因子模型和期货期权衍生品的交易及定价模型研究开发; 3、完成日常的数据库维护、数据清洗和数据收集工作。实现对投资组合分析评价体系的自动化及系统化; 4、为公司各部门提供研究和服务支持,完成部门安排...