利率掉期(Interest Rate Swap, IRS) 是指交易双方约定在未来的一定期限内,对约定的名义本金按照不同的计息方法交换利息的交易。 IRS 定义很广,除了大家最熟悉的固定端换浮动端(fixed-to-floating)的 IRS,还有 利率基差掉期(Interest Basis Swap, IBS) 跨货币基差掉期(Cross-Currency Basis Swap, XBS) 七天回购掉...
📊 IRS,即Interest Rate Swap,利率互换,是一种常见的衍生工具。它涉及两方在特定时间段内交换一系列现金流的协议。由于它们在场外交易(OTC),合同可以根据双方的需求进行定制。IRS主要有三种类型:固定对浮动、浮动对固定和浮动对浮动。 💡 利率互换的目的通常是为了满足某种特定的需求,例如,一家公司可能希望以固定...
利率掉期 (Interest Rate Swap,简称IRS)是一种衍生品,在传统金融市场占有450亿美元的市场规模。 IRS 是双方在一段时间内交换(或互换)利息支付的协议。就是交易双方约定在规定时期内,交换借款和利息所得,最常见的是本金相同,一方提供浮动利率,另一方提供固定利率。即A以可变利率贷款,B以固定利率贷款,A更喜欢确定性...
利率互换(Interest Rate Swap,IRS),也称利率掉期,是指交易双方约定在未来的一定期限内,根据约定数量的名义本金和利率定期交换现金流的交易行为,适用于需要管理利率风险的投资者。 在利率互换交易中,交易双方同意在未来的一定期限内根据同种货币的相同名义本金交换现金流,其中一方的现金流根据事先选定的某一浮动利率计算,...
利率互换英文叫Interest Rate Swap,或简称IRS。 回到顶部(go to top) 三、IRS合同要素 名义本金 (notional amount) 跟FRA一样,名义本金是IRS的基础信息,用来计算每一个支付日里固定与浮动两端的实际利息。小布与琦姐姐的约定中,500万只是用作计算,双方并没有向对方打款500万,因此是“名义”本金。 固定利率 (...
根据《中国人民银行关于开展人民币利率互换业务有关事宜的通知》（银发〔2008〕18号）的规定，人民币利率互换（Interest Rate Swap，IRS）是指交易双方约定在未来一定期限内，根据约定的人民币本金和利率计算利息并进行利息交换的金融合约。固定利率与浮动利率的交换是目前最主流的利率互换方式。一般来说，利率互换的本金...
1、IRS (Interest Rate Swap) 利率互换是交易双方在一笔相同名义本金数额的基础上相互交换具有不同性质的利率支付,即同种通货不同利率的利息交换。通过这种互换行为,交易一方可将某种固定利率资产或负债换成浮动利率资产或负债,另一方则取得相反结果。利率互换的主要目的是为了降低双方的资金成本 (即利息),并使之各自...
IRS(Interest Rate Swap,利率互换)是一种金融衍生品交易。在金融市场中,它是非常常见的一种工具,可以用来分散风险、管理利率风险以及实现利差收益。本文将详细解析IRS的交易规则,包括交易流程、交易对象、交易机构以及风险与监管等方面内容。 一、什么是IRS? 1. IRS的定义 IRS是指在指定期限内,两个意向交换方以约定...
(Interest Rate Swap, IRS) 指交易双方约定在未来的一定期限内,根据约定数量的人民币名义本金交换现金流的行为,其中一方(“浮动端”)的现金流根据浮动利率计算,另一方(“固定端”)的现金流根据固定利率计算。双方按照现金流轧差后的净额进行支付,不发生本金交换。
(Interest Rate Swap, IRS) 指交易双方约定在未来的一定期限内,根据约定数量的人民币名义本金交换现金流的行为,其中一方(“浮动端”)的现金流根据浮动利率计算,另一方(“固定端”)的现金流根据固定利率计算。双方按照现金流轧差后的净额进行支付,不发生本金交换。