下列可以用于寻找最便宜可交割债券(CTD)的方法是( )。 A. 计算隐含回购利率 B. 计算全价 C. 计算市场期限结构 D. 计算远期价格 相关知识点: 试题来源: 解析 A 正确答案:A 解析:最便宜可交割国债一般用隐含回购利率来衡量。隐含回购利率越高的国债价格越便宜。 知识模块:利率期货及衍生品...
当前十年期国债期货合约的最便宜交割债券(CTD)报价为102元,每百元应计利息为0.4元。假设转换因子为1,则持有一手国债期货合约空头的投资者在到期交割时可收到( )万元。 A. 101.6 B. 102 C. 102.4 D. 103 相关知识点: 试题来源: 解析 C 反馈 收藏 ...
勤能补拙2016.9.13 如何寻找最便宜交割债券(CTD) 在交割月份的任何时候都有许多债券可以用于长期国债期货合约的交割,这些可交割债券具有不同的券息率与期限。空头方可以从这些债券中选出最便宜交割债券来用于交割。 在寻找最便宜交割债券(CTD)之前,我们...
当前十年期国债期货合约的最便宜交割债券(CTD)报价为102元,每百元应计利息为0.4元。假设转换因子为1,则持有一手国债期货合约空头的投资者在到期交割时可收到( )万元。A.101.6B.102C.102.4D.103的答案是什么.用刷刷题APP,拍照搜索答疑.刷刷题(shuashuati.com)是专业的大学职
利用基差法判断最便宜可交割券。在交割日, 基差最小的债券为最便宜可交割券( CTD)。 2.利用基差公式进行计算国债基差:国债基差 = 债券现货价格 - 国债期货价格 *
对于期货空头来说,总有一只债券在交割时成本最低,或者说净收益最高,这就是最便宜可交割债券 (cheapest-to-deliver,简称CTD)。 从国外的经验看,寻找CTD最常用的方法主要有三种:基差法、隐含回购利率法以及久期法。 与股指期货的基差类似但有差别,国债期货的净基差是债券现货的购入价格与国债期货发票价格的净差 值...
国债期货价格是98元,最便宜可交割债券(CTD)的修正久期是4.5。假如国债现券的价格为103元,修正久期是3.5,则完全对冲该国债的利率风险的套保比例是()。(参考公式:套保比例=(被套期保值债券的修正久期×债券价值)/(CTD 修正久期×期货合约价值)) A.0.8175B.0.7401C.1.0000D.1.3513 点击查看答案手机看题 你可能感兴...
1. CTD定义 在交割时，国债期货合约卖出方可以选择最便宜、对他最为有利的债券进行交割，该债券被称为...
在8月1日,某债券组合价值为1亿元,2个月后债券组合的久期将为7.1年。中金所12月份10年期国债期货合约的当前价格为91.375,且最便宜可交割券(CTD)在期货到期时的久期为8.8年。如需完全对冲2个月内的利率风险,应对国债期货合约进行如下交易:()。 A.做多约88手B.做空约88手C.做多约136手D.做空约136手 点击查看...