101+Formulaic+Alphas基于短周期价量特征的多因子选股体系.pdf,101 Formulaic Alphas Zura Kakushadze§†1, Geoffrey Lauprete¶2 and Igor Tulchinsky¶3 § 4 Quantigic® Solutions LLC, 1127 High Ridge Road, #135, Stamford, CT 06905 † Free University
101 Formulaic Alphasarxiv.org/pdf/1601.00991.pdf 一、背景与动机 证券市场的参与者越来越多的使用一些技术来发觉更多的交易信号(alphas),更多的人使用这些信号导致alpha指导效果减弱。 因此更加先进的自动化技术进而发觉更多的alpha使得alpha的数量呈指数型增长。 随着某些alpha的流行,导致交易指导效果下降,因此在...
根据worldquant发表的论文《101 Formulaic Alphas 》,其中公式化地给出了101个alpha因子。论文地址在这:https://arxiv.org/pdf/1601.00991.pdf他们根据数据挖掘的方法发掘了101个alpha,据说里面80%的因子仍然还行之有效并运行在他们的producation中。 本策略中对其中前60个因子进行了编写,运用了第二个alpha进行测试,...
根据worldquant发表的论文《101 Formulaic Alphas 》,其中公式化地给出了101个alpha因子。论文地址在这:arxiv.org/pdf/1601.0099他们根据数据挖掘的方法发掘了101个alpha,据说里面80%的因子仍然还行之有效并运行在他们的producation中。 本策略中对其中前60个因子进行了编写,运用了第二个alpha进行测试,大家可以对其他因...
101 Formulaic Alphas 来自 arXiv.org 喜欢 1 阅读量: 533 作者: Z Kakushadze 摘要: We present explicit formulas – that are also computer code – for 101 real-life quantitative trading alphas. Their average holding period ranges from approximately 0.6 to 6.4 days. The average pairwise ...
formulaic alphaturnovercents-per-sharevolatilityquantitative tradingcorrelationWe present explicit formulas – that are also computer code – for 101 real‐life quantitative trading alphas. Their average holding period ranges from approximately 0.6 to 6.4 days. The average pairwise correlation of these ...
对于聚宽101 formulaic alphas来说,单因子收益可以理解为该策略在不同时间段的投资回报率。这种回报率可以通过比较策略组合与基准指数的表现来衡量。 三、聚宽101 formulaic alphas单因子收益的特点 聚宽101 formulaic alphas的单因子收益具有以下特点: 1.长期稳健:该策略注重长期投资,因此在较长时间段内表现出相对稳定...
2015年底World Quant发表了论文《101 Formulaic Alpha》,论文中给出了101个现实中的alpha。 改一两行就能换alpha哦~~ 网页链接 原文pdf: 网页链接 ——We emphasize that the 101 alphas we present here are not “toy” alphas but real-life trading alphas used in production. In fact, 80 of these alph...
mining alphas的确是个技术活,除了依赖于强烈的数学感觉,还需要强大的编程能力。 很多时候你无法解释内涵的参数和模型,但事实就是能有return。 昨天挖出一篇101 Formulaic Alphas,挑些好写的公式实现一遍,顺便瞻仰一下。 回测结果陆续这两天会放出吧。感兴趣的朋友可以一起来挑些公式做回测。
computer code – for 101 real-life quant trading alphas. Our formulaic alphas – albeit most are not necessarily all that “simple” – serve a purpose of giving the reader a glimpse into what some of the simpler real-life alphas look like. 5 It also enables the reader to replicate an...