领口期权策略是三腿的期权组合策略，第一腿是持有标的，第二腿是买入看跌期权对持有标的下跌风险进行保险，第三腿是卖出上方看涨期权降低保护性看跌期权的持仓成本。盈亏图 领口期权的盈亏图和接下来要讲的牛市价差期权盈亏图是相近的。从形态上可以直观看出，领口期权是保护性看跌期权加上卖出看涨期权的结合，因此领口...
2. 领口期权（Strangle）定义：一种波动率交易策略，通过同时买入不同执行价的看涨和看跌期权，押注标的资产大幅波动。结构：买入一个看涨期权（Call）：执行价高于当前标的价（虚值）。买入一个看跌期权（Put）：执行价低于当前标的价（虚值）。特点：低成本建仓：虚值期权权利金较低，适合预期大幅波动但方向不明的场...
领子期权(Collar)和领口期权(Strangle)是两种常见的期权组合策略,但它们的结构和用途存在显著差异。 1. 领子期权(Collar) 定义:一种保护性策略,通常用于持有标的资产的投资者,通过期权组合锁定风险。 结构: 持有标的资产(如股票)。 买入一个看跌期权(Put):保护下跌风险。 卖出一个看涨期权(Call):降低整体成本。 特...
领口期权策略的主要风险是什么?一、市场波动带来的风险 领口期权策略在市场波动性较高的条件下最为适用，但这也正是其风险所在。当市场预期将会有大幅波动，但方向不明确时，投资者虽然可以通过买入看跌期权来保护自己免受价格下跌的风险，同时卖出看涨期权以获取额外的收入，但市场波动一旦超出预期，可能导致策略无法达到...
什么是领口期权？场外期权不同于场内标准化期权，是需求导向型衍生产品，其个性化的合约设计可充分满足企业...
领口策略是一种期权组合策略，就像是给你的投资穿上了一件“防护服”，既能保护你不受损失，又能让你有机会赚钱。具体来说，领口策略就是：持有标的资产（比如股票或ETF）+ 卖出一个虚值认购期权 + 买入一个虚值认沽期权 这个策略的核心在于，通过卖出认购期权来赚取权利金，用这些钱来补贴买入认沽期权的成本。
领口期权策略是三腿的期权组合策略，第一腿是持有标的，第二腿是买入看跌期权对持有标的下跌风险进行保险，第三腿是卖出上方看涨期权降低保护性看跌期权的持仓成本。2． 盈亏图 领口期权的盈亏图和接下来要讲的牛市价差期权盈亏图是相近的。从形态上可以直观看出，领口期权是保护性看跌期权加上卖出看涨期权的结合，因此...
领口期权组合是指在持有ETF份额的前提下，同时买入平值认沽期权和卖出虚值认购期权，该策略有两种解释：一...
领口期权适合在什么场景下使用？1. 长期持股保护 场景：投资者长期持有股票或ETF，希望规避短期下行风险，但不愿支付过高对冲成本。策略：买入看跌期权（保护下跌）。卖出更高行权价的看涨期权（降低权利金成本）。效果：若股价下跌，看跌期权提供保护；若上涨，收益被看涨期权行权价封顶，但权利金净支出较低。2. 低...
领口期权组合是指在持有ETF份额的前提下,同时买入平值认沽期权和卖出虚值认购期权,该策略有两种解释: 一是买入认沽期权防范50ETF下行风险,同时卖出认购期权降低买入认沽期权的权利金成本; 二是卖出认购期权增加持股收益,同时买入认沽期权防范下行风险。 领口期权组合属于风险有限、收益有限策略,持仓过程中,若后期50ETF价格上...