综合因子 = zscore(日频_高位波动占比) + zscore(日频_高波价格占比)2014/01/01-2023/10/31 期间,在全体A 股中,综合因子的月度 IC 均值为-0.066,年化 ICIR 为-3.00,月度 RankIC 均值为-0.091,年化 RankICIR 为-4.13;5 分组多空对冲的年化收益为 24.68%,年化波动为 8.52%,信息比率为 2.90,月度...
高频算法:利用净值测算因子暴露 基于持仓计算基金在特定因子上暴露的优劣 在对基金进行分析与投资的过程中,对于基金投资特征的刻画至关重要。而基金投资特征刻画往往可以通过考察基金在特定风格或者特定因子上的暴露程度来表征。 为得到基金在特定风格或特定因子上的暴露,一个较为直观的方法是基于基金定期披露的真实持仓数...
1.3 市场冲击指标与冲击成本的中性化 由于市场冲击指标与常用的手工高频因子有非常强的关联,因此,我们仿照选股因 子的中性化处理模式,将这 4 个指标对市值,估值,行业,ROE,SUE,换手率,反转, 特质波动,非流动性,尾盘成交占比,买入意愿强度,大单净买入占比,高频深度学习 因子和日频深度学习因子进行中性化处理,再...