类固收资产是具有类似债券风险收益特征的其他资产,包括优先股、资本市场项目等。巴菲特就非常热衷投资优先股获利,例如其早期投资的吉利、所罗门兄弟、美国航空,后期购买的箭牌口香糖公司、高盛和通用电气等。具体来看,类固收资产有以下三点优势。一是流动性。类固收资产依旧是标准化资产,相较于非标资产来说,具有一定...
4.信托产品信托资金配置领域仍以实体经济为主,主要以贷款、股权、权益类资产的形式,分别投向基础产业、房地产、工商企业及金融行业等。 信托产品的安全性主要是源于严格的风控措施,为了保证信托资产的安全,信托公司都会通过要求融资方将其动产(股权等)或不动产(房产等)抵押或质押给信托公司,若融资方无法按期支付信托产...
1、收益高低不一样、产品风险也不同 从上面基本的描述可以看出,这三类资产,其预期收益从高到底的一般性排序为:权益类资产≥固收类资产≥现金类资产;而其风险也是类同,权益类资产最高,现金类资产最低。其中,比较特殊、且值得注意的反而是固收类资产。虽说,固收类资产的投资风险比权益类资产要小很多,市场不...
资产配置中股票和类固收产品作为大众投资的两大方式,在抵御波动上具有一定的互补效应。股市波动性大,而类固收产品波动较低,这两者组合就可以提高投资的质量,起到一定的平衡作用。 一、固收产品的定义 固收产品即固定收益类产品,是按事先规定好的收益率获得投资收益,如债券和存单到期,投资者即可领取约定收益。因此,这...
一是流动性。类固收资产依旧是标准化资产,相较于非标资产来说,具有一定的流动性。 二是收益性。相较于普通股,类固收资产大多具有较为稳定的派息机制,收益现金流相对固定;相较于同一主体发行的债券,相同期限下该类资产收益率往往更高。 三是波动适中。类固收资产的波动水平介于股债之间,能给投资者带来更平衡的投资...
类固收资产是指一类具有较高稳定性和可预期收益的资产,通常是指固定收益类金融资产。这类资产的特点是收益率相对较低,但相应的风险也较低。它们通常是在预先定下的利率或收益水平下发行,并按照规定时间和利率向持有人支付利息和本金。类固收资产包括国债、企业债、银行存单等,常被用于降低整个资产组合...
因为债券的流动性问题,可以采用其他方式来代替直接投资债券:固收类衍生品,在场内有利率期货和利率期货期权,在场外有利率互换和CDS;固收类ETF和一些共同基金也可以代替直接投资债券。 1.5固收资产的收益分解 return=yield income+rolldown return+%price change-预期损失+汇率的损益 ...
前文提到,债券配置需求会增加,具体到投资品选择方面,客官可以通过选择包括一级债基、二级债基、固收+在内的固收类资产进行多元化资产配置,应对存款利率下行给资产综合收益带来的影响。“伴随存款收益的下降,短期内对促消费也有一定的积极作用。”3、做好理财选择 存款利率的下降可能会促使投资者转向其他理财产品,如...
固收类资产和权益类资产的区别 收益和风险不同。它们的预期收益从低到高一般为,固收类资产低于权益类资产;然而它们的风险也是一样的,但是权益类的资产是最高的。其中,固收类资产比较特殊,虽然它比权益类资产的投资风险要小,一般市场的波动不是比较大的情况下,固收类资产的预期收益和实际收益基本平等。不过在...
我们在做家庭资产配置的时候,最重要的有三类资产:现金类资产,固收类资产和权益类资产。 现金类资产,是以现金、活期存款、货币基金为代表的、可以灵活使用、具有很高流动性和灵活性的资产,主要用来应对我们家庭日常开支的需求。 固收类资产,即固定收益类资产,是以国债、保险、定期存款为代表的、到期还本付息型的资产,...