“核心-卫星”策略核心部分的投资目标是获取市场平均收益,即贝塔收益,弹性不高;卫星部分及时捕捉市场机会,获取弹性收益,即阿尔法收益。两部分各司其职,当行情来临时,核心部分涨幅较小,但卫星部分获取的收益较多;当市场下跌时,卫星部分可能跌幅较大,但核心部分跌幅较小,平滑了波动。 这样当我们梳理组合持仓的时候,就会...
1、“核心-卫星”策略构建的组合并非固定不变，需要根据不同的市场环境、不同的风险偏好及时动态调整。2、弱相关性是资产配置理念的重要原则。因此，“核心”与“卫星”资产之间、以及卫星资产相互之间，在搭配上都要尽量选择相关性较低的资产。总结 总结一下，“核心-卫星”策略，奉行的是一种“稳住基本盘+积极进...
对于投资者来说，配置胜于交易。“核心-卫星策略”就是一种常见的资产配置方式。“核心”产品可以考虑长期业绩保持在同类前1/2、回撤控制较好的均衡型的主动管理基金，或者长期有望向上的宽基指数基金，比如沪深300ETF华夏、上证50ETF、中证1000ETF等，或者是优秀的量化产品，起到“定海神针”的左右；“卫星”产品以...
核心+卫星投资策略是一种常见的投资组合配置策略，旨在平衡长期稳定性和增长潜力。该策略将投资组合分为两部分：核心资产和卫星资产。核心资产通常是投资于广泛的市场指数基金（如宽基类股票指数基金、债券指数基金等），其目标是追踪整个市场的表现。这一部分资产相对保守，并且可以提供长期稳定的回报。核心资产组成了投资...
首先从风险控制的角度来说,核心+卫星的搭配使得不同类别资产之间具有较低的相关性,可以降低单一类别资产集中度过高的风险,在风险和收益之间构建一种平衡。 其次是易于管理,“核心-卫星”策略有利于我们解决基金长期投资和短期投资、低频交易和高频交易、稳健投资和超额收益之间的矛盾。
第三,别忘记配置。基金经理在构建仓位的时候遵循核心-卫星策略,顾名思义,稳定的长期看好的投资标的为核心,波动的具有短期投资价值的标的为卫星。聪明的投资者是否也可以借鉴这一策略,在不断增大你的卫星资产(股票)的权重的时候,继续持有打底的核心资产(债券、基金、p2p、保险等)。因为前者可以让你短期财富快速增值,...
【资产配置策略:大钱“核心”,小钱“卫星”】在资产配置中,投资者常采用“守正出奇”的策略,将大部分资金投入“核心”资产,而将小部分资金用于“卫星”资产。这种策略旨在平衡风险与回报,确保资产的稳健增长。 “核心”资产通常包括稳定的蓝筹股、债券等,这些资产波动较小,能够为投资者提供稳定的收益。而“卫星”资产...
在构建指数基金的投资组合时,也可以有这样一则动静自若、长短兼顾、攻守兼备的配置思路,即“核心-卫星”资产配置策略。 环绕在侧的卫星守卫着行星家园,以月球为例,它可以平衡地球自转,稳定地轴,控制潮汐,带来千千万万的美丽传说……指数投资亦如是,正确运用策略,也可以为我们的“核心”财富配置“卫星”。
首先,确定投资目标,做好风险预算,对核心资产和卫星资产设置相应的配置比例范围。核心卫星策略配置的合理性取决于是否与投资目标相符。在进行投资之前,投资者应当先确定自己的投资目标:预期收益是多少?为此能够承担的最大损失有多大?能够容忍的波动区间有多大?投资期限...