策略在开平仓上只有两个参数,即用于计算Efficiency的回看窗口参数efficiency_window和指标阈值efficiency_limit。 原策略中,当Efficiency高于设定阈值时,策略会发出做多信号;而当Efficiency低于负阈值时,策略则发出做空信号。而在本策略的calculate_efficiency函数中实际计算的是原文章Efficiency的绝对值,因此,策略信号均发生了...
CTA(Commodity Trading Advisor)策略,也称作管理期货(Managed Futures)策略,是指由专业的资金管理人自主决定投资于期货市场,利用价格上升或下降的趋势获利的一种投资策略。 CTA策略可分为主观CTA和量化CTA,主观CTA基于人的判断,基金管理人基于基本面、调研或操盘经验,主观来判断走势,决定买卖时点。量化CTA则基于程序化交...
1)如果当前想配置CTA量化趋势策略,不得不说还没到看到明显的拐点,除非是那种CTA高频稀缺资源。 2)如果已经持有CTA量化趋势产品,在管理人团队、策略及其他配套都不变的情况下,如果你认可这一策略终将会有效,那么熬过去,坚定策略历史有效,未来也会有效,只是时间的问题;如果不认可,那就当花一些学费赎回出场,之后涨跌都...
这可能包括利用不同期货合约之间的价格差异,或使用衍生产品来对冲其他市场风险。 3. CTA的优势和挑战 3.1 优势 多样化: CTA策略可以访问全球许多不同的市场和资产类别,为投资者提供多样化的机会。 透明度: CTA通常为其客户提供全面的报告和分析,使投资者能够了解其资金的运作情况。 灵活性: CTA能够灵活地调整策略,...
根据量化CTA策略所要捕捉的收益来源不同又可以分为趋势策略、套利策略和量化多策略。 量化趋势策略,即通过量化模型预测期货合约价格的某种趋势会延续(或者反转),通过做多或者做空期货合约来获取收益。 量化套利策略既包含了基于主观套利逻辑的策略,还包括统计套利。统计套利策略可以认为是一种均值回归策略,即相同品种或者受...
主观CTA投资策略较为灵活,与量化CTA相比,前者更多地依赖于基金经理的主观判断和市场经验。 今年以来,黄金、欧线集运、碳酸锂等多个期货品种走出了明显的趋势性行情。而在地缘冲突、宏观经济形势不明朗的背景下,主观CTA能够更好地识别市场中的趋势性行情,并据此做出灵活的投资决策。
CTA管理期货策略学习笔记：一、CTA策略基本概念 CTA策略，即Commodity Trading Advisor，管理期货策略，是一种投资期货的资产管理产品，为客户提供期货、期权方面的交易建议或直接通过管理费参与期货交易以获取收益。二、期货市场基础 期货市场构成：包括期货交易所，统一制定合约，规定未来特定时间、地点交割标的...
量化CTA策略的定义 量化CTA策略,即量化商品交易顾问策略(Commodity Trading Advisor Strategy),是一种利用数学模型和计算机算法来执行交易决策的投资策略。这种策略主要应用于期货市场,通过分析大量的历史数据和实时市场信息,量化CTA策略能够识别出市场趋势和交易机会,从而实现自动化交易。
CTA策略主要是投资于大宗商品期货（农副产品期货 ，金融期货 ，能源期货） 外汇期货，金融期货（利率期货，股指期货）。CTA策略可分为主观CTA策略和量化CTA策略：①主观CTA策略：基于人的判断，管理人基于基本面，主观判断走势，非常考验基金管理人基于基本面、调研或操盘经验，主观来判断走势，决定买卖时点，以及出现失误...
首先,我们要确定需要做什么频率的策略,计划什么时候交易。比如,我们假设需要做一个日内分钟级别的策略,未来一个月内交易。接下来,我们要做的是择品种。不是所有品种都适合做日内交易,也不是一个策略一组参数适合所有品种。我们要考虑哪些品种适合做日内交易。既然是日内交易,我们希望日内价格波动大的品种,因为日内价格...