期货市场套期保值功能的原理是通过建立与现货市场相反的头寸,对冲价格波动风险;价格发现功能的原理是市场参与者基于供求信息形成预期并通过公开竞价形成未来价格。 套期保值原理:企业或投资者在期货市场和现货市场同时进行数量相等、方向相反的交易。例如,农产品生产者提前卖出期货合约锁定销售价格,加工商买入期货合约避免原材料涨价风险。...
简述期货套期保值的基本原理。相关知识点: 试题来源: 解析 答:期货合约,简称期货(Futures),是在远期合约的基础上发展起来的一种标准化的买卖合约。是指由期货交易所统一制订的、规定在将来某一特定时间和地点交割一定数量标的物的标准化合约。金融期货合约,就是指以金融工具为标的物的期货合约。 期货市场的重要功能...
期货保值原理是基于市场交易中的风险管理理念,通过期货合约的买卖来抵消现货市场的价格波动,实现风险的分散和控制。 首先,期货保值是基于对冲的原理。投资者在进行期货保值时,通常会同时持有现货和期货头寸,通过对冲操作来抵消市场价格波动带来的风险。当现货价格下跌时,期货价格上涨,反之亦然,这种对冲操作可以有效降低投资...
期货保值是期货市场的重要功能之一,其核心原理在于利用期货与现货价格变动的相关性,通过在期货市场进行与现货市场相反的操作,来对冲价格波动风险,锁定成本或利润。 从经济学角度来看,同一品种的期货价格和现货价格受相同经济因素的影响和制约,在走势上具有趋同性。随着期货合约到期日的临近,期货价格会逐渐向现货价格靠拢,...
期货套期保值的基本原理是利用期货合约与现货市场价格走势的一致性,以及期货合约到期时现货价格与期货价格趋于一致的特点,通过在期货市场进行与现货市场相反的操作,来对冲现货市场价格波动的风险。 具体来说,套期保值者在现货市场持有某种商品或资产,担心未来价格下跌会导致损失,就在期货市场卖出相应数量的期货合约(空头套期...
期货之所以能够实现保值,其核心原理在于通过套期保值操作来对冲现货市场的价格风险。 在期货市场中,套期保值者通常是持有现货的生产商、贸易商或者终端用户。他们担心未来现货价格的不利变动会给自己带来损失,于是在期货市场上进行与现货方向相反、数量相等或相当的交易。例如,如果一个企业预计未来几个月后要出售一批商品,...
股指期货套期保值的原理说白了，就是价格趋同与反向操作。具体来说，股指期货套期保值的核心逻辑主要是基于两大经济学原理：第一是价格趋同性：股指期货和标的现货指数受相同经济因素影响，价格走势是高度一致的；第二是到期收敛性：随着期货合约到期，期货价格就会逐渐向标的现货价格靠拢。具体的操作方式是：假设老板您...
期货保值,又称为套期保值,其核心原理在于利用期货市场与现货市场价格变动的一致性,通过在期货市场上进行与现货市场相反方向的交易操作,从而对冲现货市场价格波动的风险。 在市场经济中,商品价格的波动是不可避免的。对于生产者、经营者或投资者而言,价格的不确定性可能带来巨大的损失。期货市场提供了一种工具,使得他们能...
国际期货套期保值的原理主要是基于期货市场和现货市场价格变动的趋同性以及期货合约到期时现货价格与期货价格的趋合性,具体如下: 价格趋同性:在正常的市场环境下,期货市场和现货市场受到相同的供求关系、宏观经济因素、政策因素等影响,虽然两个市场的价格变动幅度可能不完全相同,但变动趋势基本一致。这就为套期保值提供了...