12、的?答:这句句话是说说期权和和期货的的一方损损失程度度等于另另一方的的盈利程程度,总总的收入入为零。1.200请描述述下述组组合的损损益:同同时签订订一项资资产的远远期多头头合约和和有同样样到期日日的基于于该项资资产的欧欧式看跌跌期权的的多头,并且在在构造该该组合时时远期价价格等于于看跌期期权...
赫尔《期权、期货及其他衍生产品》(第10版)笔记和课后习题详解 简介 本书是赫尔《期权、期货及其他衍生产品》(第10版,机械工业出版社)的学习辅导书。本书遵循第10版的章目编排,共分为37章,每章包括两部分:第一部分为复习笔记,总结本章的重难点内容;...
< 赫尔期权、期货及其他衍生产品第8版课后习题详解答案.精品搜索 赫尔期权、期货及其他衍生产品第 8 版课后习题详解答案.pdf 《期权、期货及其他衍生产品》(第 8 版)笔记和课后习题详解 -- 赫尔 阅读原文 下载APP
答:交易员的对冲是指当公司面临着某一资产价格带来的风险敞口时,通过在期货或期权市场中持有一定头寸来对冲这一风险敞口的活动;而在投机中,公司并未面临需要对冲的风险敞口,而是就资产价格的未来波动下赌注;套利则涉及在两个或更多个不同市场中持有头寸来锁定一定的利润。对冲的目的是锁定价格,消除资产价格变动风险,...
请解释签订购买远期价格为$50 的远期合同与持有执行价格为$50 的看涨期权的区别。 答:第一种情况下交易者有义务以 50$购买某项资产(交易者没有选择),第二种情况下有权利以 50$购买 某项资产(交易者可以不执行该权利)。 一位投资者出售了一个棉花期货合约,期货价格为每磅 50 美分,每个合约交易量为 50,000...
【高分复习笔记】赫尔《期权、期货及其他衍生产品》(第9版)笔记和课后习题详解 星级: 713 页 期权期货与其他衍生产品第九版课后习题及答案 下载积分:200 内容提示: C H APTER 24 Credit Risk Practice Questions Problem 24.1. The spread between the yield on a three-year corporate bond and the yield...
本书每章的复习笔记对本章的重难点进行了整理, 并参考了国内名校名师讲授赫尔的《期权、期货及其他衍生产品》的课堂笔记,因此,本书 的内容几乎浓缩了经典教材的知识精华。 2.解析课后习题,提供详尽答案。本书参考国外教材的英文答案和相关资料对每章的 习题进行了详细的分析和解答,并对相关重要知识点...
答案:C 3. 债券的回购协议交易的实质是一种( )。 A. 股权投资 B. 长期资金借贷 C. 短期资金借贷 D. 期权交易 答案:C 4. 目前我国有( )家期货交易所。 A. 3 B. 4 C. 5 D. 6 答案:B 5. 计算贴现债券的价格时,由于期限短于一年,一般采取( )的贴现方式计算发行价。 A. 单利...
CHAPTER 3 Hedging Strategies Using Futures Practice Questions Problem 3.1. Under what circumstances are a a short hedge and b a long hedge appropriate A short hedge is appropriate when a company owns ,蚂蚁文库
11.1 阐述 Black-Scholes 股票期权定价模型中对于一年中股票价格概率分布的假设条件。 Black-Scholes 股票期权定价模型假定一年中股票价格概率分布服从正态分布, 同样, 它假设股票的连续回报率也是服从正态分布的。 11.2 若一股票价格的波动率为每年 30%, 则在一个交易日内其相应的价格变化的标准差为多少? 在本题...