实际上,远期利率是由一系列即期利率所决定的。假设一年期的即期利率为10%,二年期的即期利率为10.5%,那么我们就可以由此推算出一年到二年的远期利率约等于11%,其计算公式为: (1+10%)(1+11%)≈(1+10.5%)2 一般地,如果现在时刻为t,T时刻到期的即期利率为r,T’时刻(T’>T)到期的即期利率为r’,则t寸...
正确答案:①即期利率是指某个给定时点上无息债券的到期收益率。即期利率可以看做是与一个即期合约有关的利率水平。这种合约一旦签订,资金立即从债权人转移到借款人手里,由借款人在将来某个特定时点按照合约中标明的利率水平连本带利全部还清,这一利率水平就是即期利率。②远期利率是指未来两个时点之间的利率水平。
即期利率的起点在当前时刻,利率和本金都是在到期日支付的。 远期利率:则是指未来某个特定时期的资金借贷利率,也可以理解为投资者在未来特定日期购买的零息票债券的到期收益率。远期利率的起点在未来某一时刻,它是由当前的即期利率和市场对未来利率的预期共同决定的。 二、关系 即期利率与远期利率之间的关系可以通过利...
🌸即期利率(Spot Rate) ⭐折现因子: P(T) = 1 / (1 + r(T)) ⭐即期利率与到期收益率(YTM)的关系: 当债券的YTM接近到期日期时,它接近即期利率。🌸远期利率(Forward Rate) ⭐折现因子: F(T*, T) ⭐相关结论: 结论1: 对于向上倾斜的收益率曲线,S1 < S2 < F(1,1); 对于向下倾斜的收益...
即期利率与远期利率 (一)即期利率 即期利率(spot rate)是金融市场中的基本利率,常用S,表示,是指已设定到期日的零息票债券的到期收益率,它表示的是从现在(f=0)到时间t的收益。利率和本金都是在时间t支付的。 考虑到利率随期限长短的变化,对于不同期限的现金流,人们通常采用不同的利率水平进行贴现。这个随期限...
答案:C本题考点:即期与远期【答案解析】即期利率是金融市场中的基本利率,常用st表示,是指已设定到期日的零息票债券的到期收益率,它表示的是从现在(t=0)到时间t的年化收益率。远期利率指的是资金的远期价格,它是指隐含在给定的即期利率中从未来的某一时点到另一时点的利率水平。远期利率和即期利率的区别在于计息...
即期利率与远期利率的区别在于()。 A. 计息方式不同 B. 收益不同 C. 计息日起点不同 D. 适用的债券种类不同 相关知识点: 试题来源: 解析 C.计息日起点不同 即期利率是金融市场中的基利率,常用st表,是指已设定到期日的零息票债券的到期收益率,它表的是从现在(t=0)到时间t的年化收益率。远期利率指...
远期利率,听起来是不是很高级?其实,它就是从未来的某一时点到另一时点的利率。举个例子,如果你计划在未来某个时间点进行金融交易,远期利率就是你在那个时间点需要支付的利率。而这个利率,其实是隐含在即期利率中的哦!2️⃣ 即期与远期的换算:金融衍生品定价的关键💼 ...
📉 即期利率与远期利率 即期利率:即期利率是随期限变化的利率,是金融市场中的基本利率。它表示的是从现在(t=0)到时间t的年化收益率。 远期利率:远期利率指的是资金的远期价格,隐含在给定的即期利率中,从未来的某一时点到另一时点的利率水平。远期利率一直是中央银行制定和执行货币政策的参考工具,且在成熟市场中...
以下关于即期利率与远期利率的说法中,错误的选项是( D)。 A. 即期利率是金融市场中的大体利率,是指已设定到期日的零息票债券的到期收益率 B. 远期利率指的是资金的远