1. 计算每个变量的均值:首先,对于数据集中的每个变量 ( X_i ),计算其均值 ( ar{X}_i )。均值是所有观测值的平均值。 2. 计算每个变量的协方差:接下来,根据公式计算每个变量 ( X_i ) 与每个变量 ( X_j ) 之间的协方差 ( ext{Cov}(X_i, X_j) )。 3. 构建协方差矩阵:将步骤2中计算出的...
1.根据历史数据的协方差来计算股票的投资比例,也就是用纯粹的历史数据来预测未来,不言而喻,结果肯定会产生一定偏差。 2.从目前的学术研究成果来看,马科维茨投资组合模型的鲁棒性非常差,协方差矩阵稍微有一点变化,股票投资组合的比例变化极大。 3.如果估计月度数据,用T个时期的样本来估计一个N*N的协方差矩阵,并且...