到期收益,是指将债券持有到偿还期所获得的收益,包括到期的全部利息。到期收益率是投资购买债券的内部收益率,即可以使投资购买债券获得的未来现金流量的现值等于债券当前市价的贴现率。 到期收益率是使得一个债务工具未来支付的现值等于当前价值的利率,一项长期附息投资如债券,被投资者一直持有到到期日,投资者将获得的...
债券到期收益率的计算公式较为复杂,通常涉及到使债券未来现金流的现值等于当前市场价格的折现率。具体的公式可以表示为:P = Σ(CFt / (1 + r)^t),其中P表示债券当前市场价格,CFt表示债券在t时期的现金流(包括利息和本金),r为到期收益率。由于计算过程中需要考虑多次的...
到期收益率的公式 设F为债券的面值，C为按票面利率每年支付的利息，P0为债券当前市场价格，r为到期收益率，则： 举例说明： 例题：如果票面金额为1000元的两年期债券，第一年支付60元利息，第二年支付50元利息，现在的市场价格为950元，求该债券的到期收益率为多少？ YTM=r=5.5% [编辑]短期...
到期收益率的公式 -到期收益率计算题 到期收益率的公式 设F为债券的⾯值,C为按票⾯利率每年⽀付的利息,P0为债券当前市场价格,r为到期收益率,则: 举例说明: 例题:如果票⾯⾦额为1000元的两年期债券,第⼀年⽀付60元利息,第⼆年⽀付50元利息,现在的市场价格为950元,求该债 券的到期收益率为...
到期收益率的计算公式为:到期收益率 = 有效年票面利率 = (1 + 票面利率/付息次数)^付息次数 - 1。将题目中的数据代入公式,得到:到期收益率 = (1 + 8%/2)^2 - 1 = 8.16%。 通过这个例题,我们可以看到如何应用债券到期收益率的计算公式来求解实际问题。希望这能帮助你更好地理解债券到期收益率的计算。
解析:该债券年息票率为6%,意味着每年可以收到6元利息,到期收益率的计算公式:95=6/(1+y)+106/(1+y)^2,y=8.836%。 3.某10年期债券的票面价值为100元,当前市场价格为90元,票面利率为10%,每年付息一次,则其当期收益率为( )。 A. 10% B. 12% ...
从表格中可以看到,当到期收益率由5%上升到5.10%,债券价格从813.07元下跌到802.28元,跌幅是1.33%,用久期估算的跌幅是1.34%,二者比较接近。当到期收益率下 降到4.90%时,用债券公式计算的价格涨幅是1.35%,与久期估算的1.34%也非常接近。 但是,当到期收益率的升降幅度达到1%时,估算值与理论值的差距就比较大了:估算的...
一年以内(含一年)的到期一次还本付息债券,到期收益率计算公式 为: 到期收益率=(到期本息和-债券买入价)/(债券买入价*剩余 到期年限)*100% 各种不同债券到期收益率的具体计算方法分别列示如下: 1、息票债券的计算 到期收益率=(债券年利息+债券面值-债券买入价)/(债券买入 ...