股权杠杆效应：通过金字塔架构，控股公司能以较小的股权实现更大的控制力。集中股权管理：有助于提升对子公司的控制力，便于统一管理。纳税筹划优势：这种架构在纳税筹划方面也具有显著效果，能够合理降低税负。资本运作便利：控股公司单独上市后，能更灵活地进行资本运作，如股票发行、并购等。然而，控股公司也存在一些潜在缺点：
这样的架构设计背后,有两大深层次原因:一是风险隔离,通过云铂公司作为防火墙,将马云与合伙企业的债务责任隔离开来;二是灵活调整,云铂公司作为GP,使得马云个人仍能作为LP享受投资收益权,且未来更换GP时只需在云铂公司层面操作,无需修改合伙协议。 那么,为何在整个股权架构中需要设置多个有限合伙企业呢?这主要是为了便于...
然而，控股公司架构也存在一些不足之处。由于采用自然人——持股公司——核心公司的复杂架构，持股公司在面临税务问题时需要缴纳企业所得税和个人所得税双重税负，这可能对未来有明确套现意图的财务投资人构成不利影响。同时，这种架构在灵活性方面也存在不足，可能不适用于需要更加灵活退出机制的员工持股平台。尽管如此...
1.创始人(实际控制人)设立一人有限公司。 ●2.-人有限公司作为普通合伙人(GP) 高管等作为有限合伙人(LP) ,同 设立有限合伙企业。 ●3.有限合伙企业持股核心公司。 )一有限合伙架构的实操要点 1.退出税率的不确定性。 如果有限合伙企业转让目标公司的股权的情况下,股东从有限合伙企业取得分配的合 伙企业转让股权...
在这里会为大家介绍公司架构中最常用的6种主体股权架构模型,包括有限合伙架构、自然人直接架构、控股公司架构、混合股权架构、海外股权架构和契约型架构。分别会从架构搭建过程,架构优缺点、税收筹划、适用情形等方面为大家进行介绍。 一、有限合伙架构过程 在这种架构中,股东并不直接持有核心公司股权,而是通过有限合伙企业...
案例:公牛集团主体股权架构图 1、金字塔架构——创始人阮氏兄弟 2、其中:自然人直接持股架构——阮氏家族其他成员、股权激励平台安排有限合伙公司 3、一致行动人:阮立平、阮学平 混合股权架构的优点是可以根据股东持股目的,量体裁衣选择最合适的架构,更有针对性。但该架构的难度在于预判公司的资本战略。
主体架构总的来说有6种形式，具体如下图：上述6种主体股权架构都非常多，那么接下来就一起来学习下各种架构。1、有限合伙架构 在这种架构模型里，股东并不直接持有核心公司股权，而是通过有限合伙间接持股核心公司。该架构的搭建过程为：（1）创始人（实际控制人）设立一人有限公司。（2）一人有限公司作为普通合伙人（...
大型企业集团常通过投资公司对旗下众多业务进行股权布局。员工持股平台是激励员工的有效主体架构形式。员工持股平台能增强员工与企业利益的绑定,提升工作积极性。信托机构作为持股主体可实现特殊的股权管理需求。信托持股能按委托人意愿灵活分配股权收益,保护隐私。慈善基金会也可成为公司股权架构中的持股主体。企业将部分股权...
公司股权架构设计的主体架构是指构建股权架构时所涉及的核心要素和基本框架。这个框架决定了企业股权的分配、权力的归属以及企业的治理结构。常见的主体架构模型主要有以下六种: 有限合伙架构:股东通过有限合伙企业进行间接持股,普通合伙人(GP)和有限合伙人(LP)的身份划分清晰,GP能通过合伙协议获得话语权,LP则享有投资收...
1、设立海外第一层权益主体——BVI 公司 2、设立海外第二级权益主体——开曼公司 3、设立海外第三级权益主体——香港公司 4、通过WOFE与实际控制人、境内经营实体签署一系列控制协议,即VIE协议,从而达到控制境内可变利益实体OPCO(Operating Company)。 五、VIE架构每个主体的作用 ...