价值平均策略是一种系统化的投资方法，核心在于通过定期调整投资金额，使投资组合的市场价值按照预设的增长率稳步提升。与传统的定额定投不同，该策略要求投资者在市场下跌时追加更多资金，在市场上涨时减少投入甚至部分赎回，从而实现对投资成本的主动管理。具体操作上，投资者需首先设定目标价值路径，比如每月账户价值增长5000元。
价值平均策略:即每期末使定投项目增加相同金额如1000元,期间随着市场行情的变化会产生买入和卖出的操作,最终定投的年化收益率为17.8%,远高于普通投资和币值成本平均策略。如图2所示(负数表示买入,正数表示卖出),定投期间存在单期投入2万或3万以上的情况,是普通投资人较难承受的,也是该策略的缺陷所在;当然,市场行情向...
价值平均策略是一种以市值为导向的定期投资方法,核心目标是通过动态调整每期投入金额,确保账户市值按预设的增长率稳定攀升。与传统的定期定额投资不同,它更强调“低买高卖”的逆向操作逻辑,既能平滑市场波动风险,又能帮助投资者克服情绪化决策。 策略运作机制:从“固定金额”到“固定市值” 传...
《价值平均策略:获得高投资收益的安全简便方法》一书介绍了市场风险和时机选择,为投资者提供了一种有效的公式化投资策略。简言之,《价值平均策略:获得高投资收益的安全简便方法》是从投资组合中获得稳定现金流机制的最佳向导。著名金融史学家伯恩斯坦将该书与格雷汉姆的《智慧投资者》、麦基尔的《漫步华尔街》相提并论...
价值平均策略(Value Averaging,VA)由美国学者迈克尔·埃德尔森于20世纪90年代提出,其核心目标是: 通过动态调整每期投资金额,使投资组合的总市值按照预定路径增长。 与传统投资方式不同,这一策略的焦点在于控制持仓市值的增长节奏而非投入金额。例如,首次买入一万元,设定每月持仓市值增加1000元,则无论市场涨跌,第二个月...
价值平均策略拓展与币值成本平均策略拓展类似,均可以通过设定初始条件进行,包括但不限于市盈率、均线系统、波动率、净值变动等。但是,价值平均策略自身已经涉及基金份额的赎回操作,类似于净值变动——涨幅过大超过该期设定目标便卖出超过部分,因此,在实际执行过程中存在策略本身与初始设定条件相矛盾的地方,对累计收益率的...
定期定额和价值平均策略的优缺点是什么？定期定额和价值平均策略是两种常见的投资方式，各有适合的人群。定期定额指固定周期投入固定金额，比如每月15号投2000元。价值平均策略要求账户总价值每月按固定额度增长，需根据市场变化调整每期投入金额。比如设定每月账户增值5000元，如果上月市场涨了3000元，这月只需补投2000元...
价值平均定投条件单 一、价值平均策略 《价值平均策略》是由美国纳斯达克的首席经济学家、哈佛商学院教授迈克 尔·埃德尔森著作,美国《金钱》杂志称誉这本书所倡导的投资策略,是"当 今投资的最佳方式之一" 价值平均策略主要分为三个阶段:定投阶段、恒定市值动态平衡阶段、止盈...
可以看到:增强的价值平均策略每月买入金额相对更多,高位赎回份额相对更少,因此更激进些。 二、价值平均策略效果如何? 1、模拟实验 先做个模拟实验:把市场分为牛市、熊市、震荡市三种情况,分别探究定期定额、价值平均和增强价值平均的收益情况。 1)牛市 从累计收益率和年化收益率(IRR法)看,(增强)价值平均都好于定期...
新价值平均计划你持有的基金市值每月增加固定的金额。基金市值,就是你买的基金目前的总资产金额,他随着基金净值的波动而波动。净值跌了,你要多买些;反之亦然。下面这个视频是我们的合作方Plutus(公众号:Plutus)辛苦制作的,手把手教你制作自己的价值平均计划。感谢plutus。我们举个例子说明价值平均计划:假如第一个月...